Украина. Промышленность дошла до передела

Экономический кризис серьезно отразился на объемах производства основных видов промышленной продукции. В большинстве предприятий отрасли, за исключением отдельных заводов тяжелого машиностроения, объем производства снизился на 11-65%. Падение настолько значительно, что промышленность Украины в ближайшее время ожидают структурные изменения, а также масштабный передел собственности, полагают эксперты.

По данным Госкомстата, в ноябре было добыто на 11,5% угля меньше, чем в январе, руды - на 64% меньше. Спад производства минеральных удобрений в ноябре по сравнению с январем составил 37%. Месячный объем производства стали снизился на 65%, труб - на 35,4% (подробнее см. таблицу). "Эти цифры тем более показательны, что традиционно спад в этих отраслях приходится на январь. Осенью же и весной обычно наблюдается пик производства и продаж продукции",- говорит независимый эксперт Кирилл Чуйко.

Стальная нехватка

Наиболее масштабно кризис коснулся двух отраслей - металлургической и химической. Спад производства в металлургической отрасли - самый большой за весь период независимости Украины, говорит глава Союза доменщиков Владимир Терещенко. "Кризиса такого масштаба на металлургическом рынке еще не было. Были спады потребления на рынках Юго-Восточной Азии и России в 1997-1998 годах.

Но чтобы остановилось потребление металла во всех регионах-потребителях - такого еще не случалось",- соглашается директор объединения метпредприятий "Металлургпром" Василий Харахулах. По его мнению, к тому моменту, когда ситуация улучшится, некоторые украинские меткомбинаты будут вынуждены ликвидировать часть своих производственных мощностей без возможности восстановления, что уменьшит их долю на рынке.

Харахулах считает, что наибольшие шансы пережить кризис у предприятий, способных производить готовую металлургическую продукцию за рубежом ("Метинвест Холдинг", ИСД), имеющих собственные запасы руды ("Метинвест Холдинг", Evraz), интегрированных в международные корпорации ("АрселорМиттал-Кривой Рог") либо имеющих долгосрочные контракты (Донецкий электрометаллургический завод). "Можно определенно говорить, что эти предприятия останутся на плаву и, скорее всего, в целом сохранят свои мощности",- соглашается Терещенко.

Перспективы же остальных предприятий - таких, например, как "Запорожсталь" и ММК им. Ильича - туманны. Чуйко полагает, что ослабленные кризисом собственники этих украинских меткомбинатов будут вынуждены продать их российским металлургам, которые имеют намного больший запас прочности и легче переживут кризис. Не исключено, что новыми собственниками станут и азиатские металлургические компании. По словам Харахулаха, украинскими заводами интересовались китайская China Minmetals Corp. и индийская Tata Steel. Эти компании смогут в следующем году аккумулировать и предложить больше средств за покупку активов.

Химия уйдет с молотка

Перемены ожидают и химическую отрасль. Как рассказали Ъ в пресс-службе ОАО "Днепроазот", сегодня рентабельно работают только два химических предприятия - "Ровноазот" и Одесский припортовый завод (ОПЗ). Совокупный объем убытков химических предприятий в ноябре превысил $22 млн. По словам Чуйко, "Ровноазот" оказался лучше подготовлен к кризису благодаря наличию стабильных долгосрочных контрактов, а ОПЗ - в силу более выгодного географического положения и низких транспортных расходов. Глава парламентского комитета по вопросам промышленной политики Наталья Королевская считает, что если цены на природный газ в следующем году вырастут, встанет вопрос о закрытии отдельных производств и продаже бизнеса.

Главным покупателем украинских активов, по мнению экспертов, может стать нефтехимическое подразделение "Газпрома" - "Сибур", в российской монополии уже вынашивают планы по поглощению украинских предприятий. "В целом на новые покупки в следующем году выделено около $300 млн, если какие-то из активов могут быть куплены за эти деньги в Украине, то теоретически мы можем их приобрести",- заявил источник в "Газпроме".

Радости специализации

По мнению Королевской, наиболее защищенной от кризиса отраслью оказалось тяжелое машиностроение, которое за три месяца кризиса не только не снизило объемы производства, но даже не уменьшило темпы роста. "Наш завод востребован, и работников мы не только не отправляем в отпуска, но и ощущаем их нехватку. Мы привыкли экономить и работать с минимальной рентабельностью и на собственные средства. И сейчас эта стратегия дает результат",- рассказывает генеральный директор судостроительного завода "Залив" Александр Ивлев.

Чуйко уверен, что лучше всего подготовленными к кризису оказались машиностроительные отрасли, ориентированные на производство уникальной продукции на экспорт: энергетическое и нефтегазовое машиностроение. По данным Минпромполитики, рост производства в этих отраслях по итогам года составит 35,4%.

А на некоторых предприятиях он даже превысит этот показатель. По предварительным данным, объем реализации продукции ОАО "Запорожтрансформатор" в 2008 составит порядка $700 млн, что на 70% превышает объемы продаж в 2007 году. Планы роста у предприятия также остаются значительными: если в этом году было произведено продукции на 45 ГВ•А, то в 2009 объем производства, как ожидается, составит 50 ГВ•А. "Большинство инвестиционных проектов в энергетике будет продолжено в следующем году, и уже на конец отчетного года мы сформировали портфель заказов на сумму $327,5 млн",- утверждает генеральный директор ОАО ЗТР Игорь Клейнер.

На 40% по сравнению с предыдущим годом увеличится уровень реализации продукции и у ОАО "Сумское НПО им. Фрунзе". Ожидается, что к концу 2008 года показатель реализации вырастет с $281,4 млн до $425,5 млн. По словам генерального директора ОАО "Сумское НПО им. Фрунзе" Игоря Иванова, несмотря на кризис, продукция НПО им. Фрунзе пока востребована на рынке машиностроения. НПО имеет портфель заказов, полученных в 2008 году, на $546 млн. Аналогичный показатель прошлого года составлял порядка $385 млн, что дает основания говорить о росте объема заказов сумского предприятия приблизительно в 1,5 раза.

Однако ситуация в машиностроении - это, скорее, исключение из правил. Эксперты соглашаются, что падение объемов производства может привести к структурным изменениями. "В общей структуре промышленности место химии может занять машиностроение, и олигархи, накопившие капиталы на реализации удобрений, могут направить их на покупку активов в энергетическом и нефтегазовом машиностроении",- говорит Ивлев. "Это время возможностей, обновления, сброса неэффективных активов и приобретения новых. Поменяется состав не только наиболее сильных отраслей, но и игроков, и к концу следующего года мы можем иметь абсолютно неожиданные результаты",- соглашается Королевская.

Ильдар Газизуллин, старший экономист Международного центра перспективных исследований

"На плаву, скорее всего, останутся все отрасли"

- Действительно ли кризис застал украинских промышленников врасплох? Кто пострадал больше всех?

- В целом никто не был готов, никто не ожидал такого кризиса. Наиболее болезненно он ударил по металлургам и строительной отрасли, поскольку резко сократился спрос на их продукцию и прекратилось кредитование. Менее всего отреагировали пищевая промышленность и машиностроение, за исключением автомобилестроения.

- Производство уникальной продукции со значительной добавленной стоимостью и долгосрочные контракты защищают производителей в условиях кризиса?

- Долгосрочные контракты тоже пересматриваются. Высокая добавленная стоимость как критерий тоже не так важна, но имеет значение высокая конкурентоспособность. Например, продавая сырье и полуфабрикаты, можно иметь высокую рентабельность, как показали украинские металлурги.

- Сколько продлится кризис и каковы масштабы его последствий?

- Мы прогнозируем, что негативная тенденция IV квартала 2008 года будет продолжаться весь 2009 год. По итогам текущего года мы прогнозируем снижение роста промышленности на 3%, в следующем году - на 6%. Ожидаем, что пик кризиса в Украине придется на конец I квартала 2009 года, а после экономика будет понемногу оживать. Но не следует забывать, что первая половина 2008 года была очень удачной, поэтому в 2009 году может быть и большой минус.

- Какие предприятия будут иметь наибольший запас прочности? Есть ли отрасли, которые останутся на плаву несмотря на кризис?

- На плаву, скорее всего, останутся все отрасли. Конечно, будут сокращения, но закрытий в 2009 году ожидать не стоит. Я не вижу существенных структурных изменений в экономике страны. Три наши основные отрасли - металлургия, пищевая промышленность и машиностроение - останутся. При этом больше всего пострадает именно машиностроение: спрос будет слабым и в последующие годы из-за ожидаемого сокращения инвестиций в 2009 году.

- Но украинские энергомашиностроители, наоборот, заявляют о постоянном росте заказов на их продукцию.

- Скорее всего, речь идет о заказах первой половины этого года. Конечно, какой-то спрос будет - инфраструктуру в СНГ давно нужно модернизировать, но рост будет скромным.

- Как изменится структура промышленности после кризиса? Поменяется ли состав собственников, может ли случиться, что часть собственников потеряет свой бизнес? Кто его купит в этом случае?

- 2009-2010 годы будут сложными. Процесс поглощений будет идти полным ходом, многие компании уже начали активно искать инвесторов. При этом я не вижу увеличения доли государства и масштабной национализации предприятий.

Виталий Чередник, директор ОАО "Электротяжмаш"

"Государственные предприятия вряд ли кто-то решится закрыть"

- Кто из украинских промышленников оказался наиболее подготовленным к кризису?

- Показатели роста и падения производства каждый месяц в течение года сильно менялись. Общаясь со своими коллегами, я сделал вывод, что больше всех пострадали металлурги и химики. А наиболее подготовленными к кризису оказались машиностроители, которые имели долгосрочные экспортные контракты. Они не закрываются, не сокращают штат и работают с полной загрузкой.

- То есть долгосрочные контракты сыграли ключевую роль?

- Без долгосрочных контрактов пережить кризис невозможно. Но даже наличие контрактов не спасает от проблем. Если основной сбыт продукции приходится на страну, которую сильно коснулся кризис, например на Россию, то у предприятия начинаются проблемы со сбытом. Нам звонят и говорят: давайте пересмотрим цены по контрактам, введем не 100-процентную предоплату, а рассрочку платежа и так далее. Начинают меняться условия не в нашу пользу. Меньше всего кризис коснулся стран Ближнего Востока, Средней и Юго-Восточной Азии. И те компании, которые имели долгосрочные контракты с этими странами, выиграли больше всех.

- Когда ситуация может измениться к лучшему?

- Думаю, что пик кризиса придется на март. Такой прогноз дают инвестбанкиры и наши покупатели. По крайней мере, мы готовимся к спаду продаж в марте и ожидаем оживления рынков только к лету. Многое будет зависеть от действий правительств стран, которые поражены кризисом, от того, что они будут делать для его преодоления. Мы анализируем их действия и делаем выводы, какие рынки сбыта быстрее выйдут из кризиса.

- Какие отрасли останутся на плаву несмотря на кризис? Кто будет иметь наибольший запас прочности?

- На плаву останутся наиболее эффективные предприятия во всех отраслях. Металлурги, работающие на внутренний рынок и обеспечивающие тех же машиностроителей металлом, будут работать и дальше. Те металлургические предприятия, которые имеют долгосрочные контракты в странах Юго-Восточной Азии, тоже выживут. Что касается будущей структуры промышленности, я не верю, что нашу промышленность кто-то выкупит за копейки. Российским и европейским предпринимателям, которых традиционно больше всего интересует украинская промышленность, сейчас не до покупок. Они думают, как бы самим выжить. Поэтому я считаю, что неэффективные частные предприятия закроют. А государственные предприятия вряд ли кто-то решится закрыть - скорее правительство предусмотрит льготы для них и поможет им материально. Особенно это касается заводов, которые планировалось приватизировать.

Опубликовано на сайте: 2008-12-25